ʻoihana kālā hiʻohiʻona: o ka haʻilula pepa, a me ka maʻamau cia

Kekahi anakahi o ka ha awina o ka nui o kaʻoihana kālā. Ma ka mea, ua oaeuiinoe aie hui, kona nona iho i ka piha a me ka uku no na ke kuleana, ma ka manawa. Nā lāliʻi hou e pili ana i ka mea i ka ʻoihana kālā ka lākiō., I ka haʻilula no ka hou koena no ka i ka ho omaulia ana o kēlā me kēia anakahi hōʻike i ka 'atikala ma lalo nei.

naau

ʻoihana kālā - o kaʻaoʻao pale ke kuleana, o ka poe waiwai. Ka hope, ua māheleʻia i loko o nā pūʻulu ke kaumaha ma muli o ka wā o ka hou 'i dala maoli. E like me keia anakahi ua oaeuiinoe:

• ka hiki mai o ka ahakanaka, e pane koke aku i ka kālā pilikia;
• ka hiki e hoʻomāhuahua waiwai me kiekie ae kuai ana puke;
• ka hiki e hoʻi aie.

degere o kaʻoihana kālā

Ka nele o kaʻoihana kālā ua hoikeia i loko o ka wa e kaawale aku o ka manawa kūpono, e hookaa i ka aie a me ka paʻa. Mākou i ke kuai paʻa waiwai, a ma ka meaʻino hihia - e liquidate i kaʻahahui. Ka mea hōʻemi o ke kālā kulana, kūpono i haahaa ka puka waiwai, make o ke kapikala ua hoʻopuka kālā e ka mea nona, o ka uku lohi o ka ukupanee a me kumupaa o ka aie.

Ola hiʻohiʻona (haʻilula no ka i ka ho omaulia ana i ka koena pepa e e hōʻike mai iā ia ma lalo nei) E hōʻike mai i ka hiki ana o ka oicyenoaaiiie mea uku aku mai na dala i loko o ka buke. Hawaii solvency e loli ai ka pilina me nā mea kūʻai mai, a mai ana. Inā ka hana mea e hiki ke uku aku i ka manawa, kona kākoʻo mau 'ola i loko o kanalua.

Kekahi Lākiō (haʻilula no ka helu ana i ke koena, e hoʻokū 'olelo mahope) nānā' ana i ka lākiō o ka waiwai a me nā kumu'āi'ē o ka hui. Mau nā hoailona e māheleʻia i loko o eha pūʻulu. Like me, kekahiʻoihana kālā hiʻohiʻona (haʻilula no ka i ka ho omaulia ana o ke kaulike e pono ai no ka Ikepili o ka ha awina), hiki ke nānā 'kaawale no ka hoʻokēʻai a me ka lohi-e neʻe waiwai a me nā kumu'āi'ē.

waiwai

ʻoihana kālā - i ka hiki o ka waiwai hui paha i kekahi mau makahiki. I ka mämä holo o kēia kaʻina o kaʻoi loa Hōʻike 'Lākiō. Ke haʻilula no ka i ka ho omaulia ana o ke koena pepa e e hōʻike mai iā ia ma lalo nei. Ke kiekie ae ia mea, no ka pono o ka poe "ma kona mau wawae".

Proranzhiruem waiwai ma ko lakou huli ana i dala maoli.

• i ke kālā i loko o ka buke, a ma ka pahu keʻena;
• bila aie, Waihona securities;
• Aole hoi i hala iho nei manawa aie i mai ana, loan, Bank o nā poʻe;
• lako;
• lako a pan;
• nā hale;
• WIP.

Ano, hāʻawi i ka waiwai o ka mea kēia mau pūʻulu.

• A1 (ka loa o ke kinowai) dala ma ka lima, a ma ke kapa, puu o kēlā mau poʻe.

• A2 (kuai koke): pōkole-makahiki aie o counterparties.

• A3 (kali-e neʻe): laau, WIP, lōʻihi-makahiki finvlozheniya.

• A4 (paakiki ia?) - 'ole-ʻikena waiwai.

Mau'āina e pili ana i ka hui ana, a me ke kaumaha ma muli o ka hana. No ka laʻana, no ka mīkini-hale hola lathe e hoʻohuli i i ka "huakūʻai laau", a me ka mokuna i oi loa no ka exhibition - i 'ole-pono waiwai a me ka maikaʻi kēia ola no kekahi mau makahiki.

nā kumu'āi'ē

hiʻohiʻona, i ke koena o ka haʻilula ua poe lalo, manao paa ma ka lākiō o ka waiwai i nā kumu'āi'ē. Ka hope e hoi puunaueia i loko o nā pūʻulu:

• P1 - ka loa koi kuleana.
• P2 - loan me ka kau ana i ka 12 mahina.
• P3 - 'ē aʻe lōʻihi-manawa loan.
• P4 - i ka poe me ke koe

pono coincide nā lalani o kela a me keia o kēia mau pūʻulu a me ke degere o kaʻoihana kālā o nā waiwai. No laila, ma mua a hiki i ka helu ia mea i makemake loa ia upgrade i ka helu mahina hoike.

koena pepaʻoihana kālā

No ka hou hoʻomaulia e hoohalikeia auanei koi pohō a helu eiiaiaeu. Kēia e halihaliia oia iwaho o ia ka lākiō.:

• A1> A1.
• A2> P2.
• A3> p3.
• A4

Ina aole ka ana ma lalo nei i hana i ka mua ekolu, alaila, he ha e lawe wahi koho. Eia naʻe, nele o ka haawina no kekahi o nā pūʻulu o ka waiwai hiki ole ke offset ma ka loaʻa pākeu ma ka 'ē aʻe, me ka wikiwiki-dala hiki ole e puku i ka lohi-neʻe maila waiwai.

I mea e alakai i ka hulina helu pōpilikia kaʻi lau waiwai mauʻoihana kālā. Ke haʻilula no ke koena.

L1 = (A1 + (1/2) * A 2 + (1/3) * A3) / (A1 + (1/2) * S2 + (1/3) * p3).

ʻO kaʻoi loa waiwai o - 1 a oi.

A ua 'ike i ole au mamuli noho lako. A oi piha i ka ho omaulia ana o ka solvency nā hoailona lawe mai ma ka pae.

ʻikenaʻoihana kālā

I ka hiki ana o ka hanaʻahahui e uku pokole-manawa nā kumu'āi'ē aie i nā waiwai hōʻikeʻikena lākiō. Ke haʻilula no ke koena (laina helu):

Cr = (1200 - 1230 - 1220) / (1500 - 1550 - 1530).

Aia mea no hoi kekahi algorithm ana a, e hoʻomaulia i kaʻikena lākiō. Ke haʻilula no ke koena.

K = (oa - lōʻihi-makahiki CLE - Mamua aie) / (.. E pelu nā kumu'āi'ē) = (A1 + A2 + A3) / (Π1 + Π2).

Ke kiekie o ka cia inideka, i ka maikaʻi o ka uku. Kona ano Hawaiʻi i mau hōʻailona no kela a me keia lala o ka-i? Iecaianoaaiiuo, akā, ma ka awelika huahelu ma waena o 1,49-2,49. A kumukuai emi o 0.99 Hōʻike i ka poe o ka hikiʻole, e uku i ka manawa, a me ka oi ma mua o 3 - he nui kiʻekiʻe o ua hanaʻole waiwai.

Ke kaʻi lau waiwai Hōʻike 'ka solvency o ka hoʻolālā,ʻaʻole wale nō a ianoiyuaa a akā, i loko o piʻoloke. Naʻe, ka mea, aole e mau i ka piha kiʻi. Ma kalepa hana i ke anakahi mea emi normative, ana i? Iecaianoaaiiuo - pinepine aku.

pilikiaʻoihana kālā

I ka hiki ana o ka hanaʻahahui e uku mau aie aie i ka poe ola, waiwai hua inventories Hōʻike 'ka poe ola lākiō. Ke haʻilula no ke koena (laina helu):

KSL = (1230 + 1240 + 1250) / (1500 - 1550 - 1530).

paha:

K = (manawa. DZ + manawa. Finvlozheniya + DS) / (manawa. Loan) = (A1 + A2) / (Π1 + Π2).

Ma helu ana i kēia lākiō like mua laau i i pio. Mai ka aneiai wahi o ke hoomaopopo, i ke kō o ka waiwai o ka pae, e lawe mai i ka poe o ka nui poho.

ʻO kaʻoi loa waiwai o - 1.5 min - 0,8. Kēia anakahi Hōʻike 'ka like ana o nā kumu'āi'ē e e uhi hiki ma ke dala maoli lua i pele, mai ke hoʻohana hanana. E hoomahuahua i ka waiwai o keia anakahi e hoomahuahua i ka nui o ka mau dala, a,ʻo lōʻihi-manawa loan.

Like i loko o ka mua hihia, i ka nui o ka 'inideka, ua oi aku ma mua o 3 Hōʻike irrationally i hoʻonohonoho' ia paukü 'ole, a ua kauoha ae la ma ke kali-e neʻe Moʻolako a me ka buke ulu receivable.

loaʻoihana kālā

I ka hiki ana o ka hanaʻahahui e uku aku i ka aie no i ke dala kahe Hōʻike 'ke dala hiʻohiʻona. Ke haʻilula no ke koena (laina helu):

Cal = (240 + 250) / (500 - 550 - 530).

ʻO kaʻoi loa waiwai o - oi ma mua o 0.2 min - 0,1. Ua hōʻike i 20% o ka makahiki nā kumu'āi'ē hui ke uku aku koke. I loko nō o ka hoʻokahi wale nōʻimi naʻauao pahiki o ka hanana nele kaʻenaʻena kaula o nā loan, e pono e hiki i ka hoʻomaulia a kālailai i ka lākiō o ka loaʻoihana kālā. Ke haʻilula no ke koena.

K = (Hula. Finvlozheniya + DS) / (Hula. Loan) = A1 / (Π1 + Π2).

Ia ka hoʻomaulia i hoʻohana i ka pilikia Lākiō. Ke haʻilula no ke koena.

CCl = (A1 + A2) / (P1 + P2).

Other nā hoailona

eaieoaeuiiai Maneuverability: A3 / (Ao - A4) - (P1 + P2).

Kona emi ana i loko oʻano ua ike like me ka maikaʻi ololi, no ka mea, kekahi o na dala paʻahau ma inventories a me nā buke receivable, ua hookuu ia.

Ke kaʻana like 'ana o nā waiwai i loko o ke koena pepa (i ke koena o ka hopena - A4) / koena pepa huina.

Of mau dala: (A4 - A4) / (AB - A4).

Ka hui Pono e loaʻa i ka liʻiliʻi 10% o ka hoʻolako 'ia o loko o ke poʻo' ole.

Upena e hana ana i poʻo

Kēia anakahi Hōʻike 'i ka likeʻole ma waena oʻikena waiwai a me loan uku kālā. 'O kēia ka hapa o ke kumukuai, a ua hana i ka lilo o ka lōʻihi-makahiki aie a me ke kaulike. Ke haʻilula no ka i ka ho omaulia mea like penei:

Upena poʻo = oa - pōkole-manawa loan = P 1200 - P 1500..

Ka oi o kaʻikena waiwai ma luna o nā kumu'āi'ē hōʻike i ka poe mea hiki ke hookaa i ka aie, i me ke koe no? Anoe? Aiey. Maʻamau cia -ʻoi aku ma mua o 'Aʻohe. Ka nele o ka hana kapikala wehewehe i ka holo pono o ka hui, e uku aku i ka hala, a me ka nui loa o ka - ma ka irrational pono o nā kumu waiwai.

Eia kekahi laʻana

Ma ke koena pepa me:

• Cash (DS) - 60 000 rubles.
• Pōkole-ʻia waihona kālā (KPH) - 27 000 rubles.
• Buke receivable (DZ) - 120 000 rubles.
• OS - 265 tausani rubles ..
• IA - 34 tausani rubles ..
• Inventories (PL) - 158 000 rubles.
• Lōʻihi-ʻia loan (CP) - 105 000 rubles.
• Pōkole-kau aie (CC) - 94 000 rubles.
• Lōʻihi-ʻia loan - 180 tausani rubles ..

E Pono e hoʻomaulia i ke kaʻi lau waiwai o loaʻoihana kālā. Ke i ka ho omaulia haʻilula mea:

Cal = (60 + 27) / (105 + 94) = 0,4372.

ʻO kaʻoi loa waiwai o - oi ma mua o 0.2. Ke anaina mea hiki ke uku 43% o ka paʻa ma, mai na dala i loko o ka buke i ka pali.

Mākou e huli i ka poe ola, lākiō. Ke haʻilula no ke koena.

KSL = (50 + 27 + 120) / (105 + 94) = 1,09.

Ka palena iki waiwai o ka 'inideka - 0,80. Inā ka poʻe hoʻohana a pau i loaʻa mea, me ka aie o ka mea aie, keia dala e e 1,09 manawa i ka na kuleana.

Mākou e huli i ka pilikia Lākiō. Ke haʻilula no ke koena.

CCl = (50 + 27 + 120 + 158) / (105 + 94) = 1,628.

ʻano o nā hualoaʻa

Ma o lakou iho, i ka coefficients mai i lawe manaʻo, akā, i loko o ka pōʻaiapili o kau mea e wehewehe i ka au mamuli o ka hana o ka poʻe. No ka mea, ina e inā ma nā nā hoailona pōpilikia a oi piha noonoo o ka waiwai i manaoia e no i loko o ka laina i ho'ākāka 'ana o ke kaulike.

hiki ole Illiquid laau e koke 'ole hoʻohana i? iecaianoaaiiuo. Ka mea, e ole e ia i loko o hookolokoloia'na lakou ia ia ma o ka i ka ho omaulia oʻikenaʻoihana kālā.

Ka hui, i mea mahele o ke ana pae, ma ka helu ana i ke kaʻi lau waiwai o kaʻoihana kālā kūloko ma receivables a me payables ka mea,ʻaʻole i komo. Hoohaahaa iho aho kuhikuhi solvency e like loaʻoihana kālā kaʻi lau waiwai.

He nui pilikia e i overestimation o ka waiwai. Hookomoia ma ka i ka ho omaulia ana o ke olaʻaʻole paha aie hiki aku ai i ka pololei ole (hoemiia) auhau o ka solvency, erroneous ikepili ma ka kālā kahua o ka hui.

Ma ka kekahi lima, i ka loa mai ka i ka ho omaulia ana o waiwai, ka pahiki o ka loaa makahiki kona mai i mea haʻahaʻa, e hoʻokō hoʻokonukonuʻoihana kālā nā hoailona loina ua pilikia.